• 5:14 مساءاً




تعرف على انواع شركات الوساطة المالية

إضافة رد
عضو نشيط جدا
 
تاريخ التسجيل: May 2009
المشاركات: 653
معدل تقييم المستوى: 15
scarface is on a distinguished road
افتراضي رد: تعرف على انواع شركات الوساطة المالية
31#
23 - 06 - 2011, 09:34 AM
اقتباس:
المشاركة الأصلية كتبت بواسطة المتداول هناك مشاهدة المشاركة

يمكنك طرح اي اسئلة في اي وقت اخي الكريم

الموضوع لازال مفتوح وسوف نتناول معا بعض الدروس حول كيفية تنفيذ الاوامر داخل منصات التداول بعون الله
تسلم حبيبي.

راح أنتظر لنهاية الدرس لأن الطلاب يسألو عند نهاية المحاضرة

وبالتوفيق
scarface غير متواجد حالياً  
رد مع اقتباس

عضو نشيط جدا
 
تاريخ التسجيل: Jun 2010
المشاركات: 763
معدل تقييم المستوى: 14
BRUFEN is on a distinguished road
افتراضي رد: تعرف على انواع شركات الوساطة المالية
32#
23 - 06 - 2011, 10:40 AM
الله يعطيكم العافيه
وشاكر ومقدر لكم النصيحه والمعلومه
جزاكم الله خير
BRUFEN غير متواجد حالياً  
رد مع اقتباس
عضو جديد
 
تاريخ التسجيل: Jun 2009
الدولة: ماليزيا
المشاركات: 172
خبرة السوق: 3 الى 5 سنوات
معدل تقييم المستوى: 15
المتداول هناك is on a distinguished road
Smile رد: تعرف على انواع شركات الوساطة المالية
33#
24 - 06 - 2011, 09:57 AM
اقتباس:
المشاركة الأصلية كتبت بواسطة scarface مشاهدة المشاركة
تسلم حبيبي.

راح أنتظر لنهاية الدرس لأن الطلاب يسألو عند نهاية المحاضرة

وبالتوفيق
الله يسلمك اخي ابو محمد

ومشكور على تواضعك ياغالي

فائق تحياتي
المتداول هناك غير متواجد حالياً  
رد مع اقتباس
عضو جديد
 
تاريخ التسجيل: Jun 2009
الدولة: ماليزيا
المشاركات: 172
خبرة السوق: 3 الى 5 سنوات
معدل تقييم المستوى: 15
المتداول هناك is on a distinguished road
Smile رد: تعرف على انواع شركات الوساطة المالية
34#
24 - 06 - 2011, 09:59 AM
اقتباس:
المشاركة الأصلية كتبت بواسطة BRUFEN مشاهدة المشاركة
الله يعطيكم العافيه
وشاكر ومقدر لكم النصيحه والمعلومه
جزاكم الله خير
بارك الله فيك ياغالي

ونحن دائما في عون بعض

فائق تحياتي
المتداول هناك غير متواجد حالياً  
رد مع اقتباس
عضو جديد
 
تاريخ التسجيل: Jun 2009
الدولة: ماليزيا
المشاركات: 172
خبرة السوق: 3 الى 5 سنوات
معدل تقييم المستوى: 15
المتداول هناك is on a distinguished road
Post رد: تعرف على انواع شركات الوساطة المالية
35#
24 - 06 - 2011, 03:31 PM

تعرف على انواع شركات الوساطة المالية

طرق تنفيذ الصفقات

لمعرفة كيف تقوم شركة وساطة ما تنفيذ صفقتك فسأستعرض في هذا الدرس أهم طرق تنفيذ الصفقات.

توجد طريقتين رئيسيتين و شهيرتين لتنفيذ الصفقات والتي تستخدمها شركات الوساطة بأنواعها


1 - طريقة ( نو ديلينج ديسك )
No Dealing Desk - NDD

هذه الشركات ( بغض النظر عن نوعها ) هي شركات تنقل الصفقات مباشرة الى البنوك والمؤسسات الاكبر المتصلة بها.

والشركات التي تعمل بهذا الاسلوب يفترض ان توفر اسعار ممتازة وفروق اسعار ممتازة ايضا كما ان الشركات المحترمة التي تعمل بهذا الاسلوب لا تقوم باعادة تسعير re-quote الاسعار سواء وقت الاخبار او غيره.

يجب التذكير مرة ثانية ان هذه الشركات يمكن ان تكون من اي نوع ولكن كونها تتعامل مع البنوك بشكل مباشر وفي كل صفقة فإنها تتميز عن غيرها في هذه النقطة. ولكن هذا لا يعني انها لا تدخل ضد المتداول في صفقاته.

ومن الجدير ذكره أن هذه الشركات تستخدم اسلوب Straight Through Processing أو STP في تمرير الصفقات الى البنوك الكبيرة أوالمؤسسات المالية الاكبر وايضا البروكزر الاخرى ( قد يطلق على المؤسسات المالية و البنوك الكبيرة معا بمصطلح الانتربانك Interbank )

اضافة الى ذلك فإن الشركات التي تعمل بأسلوب NDD ليس بالضرورة أن تكون من شركات صناع السوق فقد تكون من ضمن شركات شبكات الاتصال الالكتروني للتداول ECN trading.

طريقة ( ديلنج ديسك)
Dealing Desk -DD

هذه الشركات تقوم بتنفيذ الصفقات محليا أي داخل الشركة وبالطبع تدخل الشركة ضد المتداول وتنتظر نتيجة الصفقة .. اذا كانت خاسرة بالنسبة للمتداول فإن هذا ربح للشركة وتنتهي رحلة الصفقة الى هذه النقطة. اما اذا كانت نتيجة الصفقة ربح للمتداول فإن الشركة هنا خاسرة بالنسبة لها وعليه تمرير الصفقة الى البنوك او المؤسسات الاكبر المتصلة بها لاكمال الصفقة.

بالطبع هذا النوع من الشركات يسعى لخسارة العميل وقد يلجأ لاساليب غير شرعية للحصول على الربح مثل رفع الاسعار و رفع السبريد رغم ان معظم هذه الشركات تثبت السبريد الا في اوقات الاخبار ولكن هذا لا يمنعها من تحريك السعر لينزلق 20 او 30 نقطة او اكثر مرة واحدة.

هذه الشركات بالطبع لا تعمل بالاسلوب FTP أي Straight Through Processing مع صفقات العملاء لانها لا تمرر الصفقة مباشرة للانتربانك ( البنوك والمؤسسات المالية والبروكرز الاكبر )

كما ان هذه الشركة لا يمكن ان تكون من ضمن شبكات الاتصال الالكتروني للتداول ECN trading

الشكل التالي يوضح الفرق بين الشركات التي تتبع طريقة No Dealing Desk و الشركات التي تتبع طريقة Dealing Desk



واي أسئلة تفضلوا

فائق تحياتي
المتداول هناك غير متواجد حالياً  
رد مع اقتباس
عضو جديد
 
تاريخ التسجيل: Jun 2009
الدولة: ماليزيا
المشاركات: 172
خبرة السوق: 3 الى 5 سنوات
معدل تقييم المستوى: 15
المتداول هناك is on a distinguished road
Post كيف تربح شركات الوساطة المالية
36#
24 - 06 - 2011, 06:24 PM

تعرف على انواع شركات الوساطة المالية

كيف تربح شركات صناع السوق Market Maker من نوع الديلنج ديسك Dealing Desk ؟

كما ذكرت في شرح أنواع شركات الوساطة المالية فإن شركات صناع السوق Market Maker تدخل كطرف ثاني في الصفقة حيث تبيعك اذا اردت الشراء وتشتري منك اذا اردت البيع.

أو بمعنى أخر هي دائما تدخل ضد العميل في صفقاته وبذلك فهي توفر للعميل دائما الطرف الثاني وبذلك فهي تسمى صانعة سوق اي انها تضمن دائما تنفيذ الصفقات.

اليوم بعون الله وتوفيقه سألقى الضوء على موضوع هام جدا وكثيرا ما يسأل عنه المتداولين وهو كيف تربح هذه الشركات خاصة في حالة ربح العميل الصفقة وذلك لأنها حينها ستكون الطرف الخاسر في الصفقة.

وبالطبع هذا شيئ محير لأن تكرار خسارة الشركة للصفقات أمر صعب وغير مصدق وبالتالي فإننا دائما نستخلص من ذلك أن الشركة تعمل على خسارة العميل لتربح هي.

وهذا بالطبع تفكير منطقي ولكنه للأسف ليس دائما صحيحا

ففي الحقيقية شركات صناع السوق تربح دائما سواء ربحت صفقتك ام خسرتها!

كيف؟

لنعرف كيف سأذكر بعض الاساسيات الخاصة بشركات صناع السوق

1 - شركات صناع السوق مرتبطة مع ثلاث بنوك كبيرة على الاقل وذلك لتزويد الشركة باسعار العملات.

2 - هذه الاسعار بالطبع تكون مزدوجة لكل عملة ، اي سعر البيع وسعر الشراء لكل عملة.

3 - تستخدم شركة صناع السوق بروتوكل آلي خاص مركب على الديلينج ديسك Dealing Desk الخاص بالشركة ويسمى API اي (application protocol interface) ووظيفته الاتصال بهذه البنوك و استقبال اسعارالعملات منها.

4 - يقوم برنامج خاص مركب على الديلنج ديسك باضافة السبريد المناسب لكل عملة حسب إعدادات مبرمجة مسبقاً.

5 - تسمى البنوك المتصلة بالشركة بمزودات السيولة Liquidity Providers

6 - يسمى Dealing Desk ايضا بإسم Broker Backoffice اي المكتب الخلفي للشركة.


الآن وبعد أن عرفنا بعض الاساسيات الخاصة بشركات صناع السوق نأتي لشرح كيف تربح هذه الشركات


لنضرب مثلا كي نختصر الشرح


لو أن محمود اكتشف فرصة شراء على الكيبل وكان سعر الشراء حينها هو 1.6600 - 1.6605 أي ان السبريد هو 5 نقاط وتم شراء عقد واحد قياسي ( لوت واحد 100,000 ) عند هذا السعر.

من ناحية اخرى ، وفي نفس الوقت ، لدى الشركة 3 اسعار مختلفة من 3 بنوك كالآتي:

البنك الاول 1.6599 - 1.6601

البنك الثاني 1.6598 - 1.6599

البنك الثالث 1.6597 - 1.6598

الآن ستتم عمليتين الأولى هي عملية شراء العميل بسعر 1.6005

والعملية الثانية هي عملية الموازنة ( التعويض ) التي تقوم بها الشركة وتسمى Offsetting Risk اي تعويض الخطر او موازنة الخطر.

وهذه العملية تقوم بها الشركة كي تعوض الخسارة في حالة كانت نتيجة الصفقة هي ربح العميل.

فهي ستشتري ايضا الكيبل ولكن لأفضل سعر من بين اسعار البنوك المتصلة بالشركة.

وحسب مثالنا اعلاه فإن الشركة ستشتري بسعر البنك الثالث وهو 1.6598


و لنشاهد ما قد يحدث ..

صاحبنا محمود متمرس في الفوركس وعارف من اين تؤكل الكتف وسار الكيبل كما توقع ووصلت شمعة الليموزين لخط اخذ الربح الجميل عند السعر 1.6705 ومبروك عليه الربح.

في نفس الوقت اغلقت الشركة صفقتها مع البنك على سعر 1.6597

الآن كم ربح أخونا محمود ؟

لنحسب..

فرق النقاط : 1.6705 - 1.6605 = 100 نقطة

ونطرح السبريد : 100 - 5 = 95 نقطة

الربح = 95 × 10 دولار = 950 دولار

مبروك لمحمود باشا

ماذا حدث مع الشركة؟

الشركة اشترت بسعر 1.6598 وباعت بسعر 1.6697

اي عدد نقاط الشركة = 1.6697 - 1.6598 = 99 نقطة
لنحسب ..

99 نقطة × 10 دولار = 990

990 دولار + 50 دولار ( 5 نقاط سبريد ) = 1040 دولار

1040 دولار - 950 دولار ربح محمود = 90 دولار


ستدفع الشركة دولار لكل عقد قياسي

وستدفع الشركة ايضا دولارين كرسوم الصفقة للبنك

وقد تدفع الشركة 2 دولار رسوم اضافية اخرى

اي ان صافي ربح الشركة من هذه الصفقة = 90 - 5 = 85 دولار

85 دولار صافي ربح للشركة

علما بأن الصفقة ربحها محمود!

أي ان دخول الشركة صفقة مشابهة لصفقة العميل مع البنك يضمن لها عدم الخسارة لأنه في حالة ربح العميل ستربح من فرق السبريد العالي نسبيا المحسوب على العميل

وفي حالة خسارة العميل ستربح بالطبع كامل القيمة الخاسرة بالاضافة الى قيمة السبريد ايضا وبالطبع هذا سيعوض خسارة الصفقة المفتوحة مع البنك

وهكذا تربح شركات صناع السوق باستخدام اسلوب ديلنج ديسك

اتمنى ان اكون قد وفقت في شرح هذا الموضوع

واي اسئلة تفضلوا

فائق تحياتي
المتداول هناك غير متواجد حالياً  
رد مع اقتباس
عضو جديد
 
تاريخ التسجيل: Jun 2009
الدولة: ماليزيا
المشاركات: 172
خبرة السوق: 3 الى 5 سنوات
معدل تقييم المستوى: 15
المتداول هناك is on a distinguished road
Smile رد: تعرف على انواع شركات الوساطة المالية
37#
24 - 06 - 2011, 06:32 PM
اكملت حديثي عن شركات الوساطة المالية

واي استفسارات او اسئلة مرحب بها طبعا

تمنياتي للجميع بالتوفيق

فائق تحياتي
المتداول هناك غير متواجد حالياً  
رد مع اقتباس
الصورة الرمزية mohyeldeen
عضو نشيط
الصورة الرمزية mohyeldeen
 
تاريخ التسجيل: Jul 2010
الدولة: kuwait
المشاركات: 342
خبرة السوق: 1 الى 3 سنوات
معدل تقييم المستوى: 14
mohyeldeen is on a distinguished road
افتراضي رد: تعرف على انواع شركات الوساطة المالية
38#
24 - 06 - 2011, 08:00 PM
اقتباس:
المشاركة الأصلية كتبت بواسطة المتداول هناك مشاهدة المشاركة
اكملت حديثي عن شركات الوساطة المالية


واي استفسارات او اسئلة مرحب بها طبعا

تمنياتي للجميع بالتوفيق

فائق تحياتي
أشكرك أخى الكريم
ماهى أفضل شركه للتداول برأيك
وشكرا

التوقيع

سبحان الله وبحمده
سبحان الله العظيم
أستعينوا بالصبر والصلاة
[عذراً, فقط الأعضاء يمكنهم مشاهدة الروابط ]
mohyeldeen غير متواجد حالياً  
رد مع اقتباس
عضو جديد
 
تاريخ التسجيل: Jun 2009
الدولة: ماليزيا
المشاركات: 172
خبرة السوق: 3 الى 5 سنوات
معدل تقييم المستوى: 15
المتداول هناك is on a distinguished road
Smile رد: تعرف على انواع شركات الوساطة المالية
39#
24 - 06 - 2011, 08:41 PM
اقتباس:
المشاركة الأصلية كتبت بواسطة mohyeldeen مشاهدة المشاركة
أشكرك أخى الكريم
ماهى أفضل شركه للتداول برأيك
وشكرا
العفو اخي الكريم

بالنسبة لسؤالك فهو بصراحة من اصعب الاسئلة اجابة لان الموضوع يتعلق بتجارة اموال ، فإن رشحت لك شركة و لم تتوفق في تجارتك فقد تضع اللوم على الشركة لا على طريقة او اسلوب المتاجرة نفسه.

وعموما انا افضل الشركات التي تعمل باسلوب NDD مع مراعاة مصداقية الشركة وخبرة المتداولين معها دون ذكر اسم شركة بعينها.

اتمنى لك التوفيق

فائق تحياتي
المتداول هناك غير متواجد حالياً  
رد مع اقتباس
الصورة الرمزية mohyeldeen
عضو نشيط
الصورة الرمزية mohyeldeen
 
تاريخ التسجيل: Jul 2010
الدولة: kuwait
المشاركات: 342
خبرة السوق: 1 الى 3 سنوات
معدل تقييم المستوى: 14
mohyeldeen is on a distinguished road
افتراضي رد: تعرف على انواع شركات الوساطة المالية
40#
24 - 06 - 2011, 10:35 PM
اقتباس:
المشاركة الأصلية كتبت بواسطة المتداول هناك مشاهدة المشاركة
العفو اخي الكريم

بالنسبة لسؤالك فهو بصراحة من اصعب الاسئلة اجابة لان الموضوع يتعلق بتجارة اموال ، فإن رشحت لك شركة و لم تتوفق في تجارتك فقد تضع اللوم على الشركة لا على طريقة او اسلوب المتاجرة نفسه.

وعموما انا افضل الشركات التي تعمل باسلوب NDD مع مراعاة مصداقية الشركة وخبرة المتداولين معها دون ذكر اسم شركة بعينها.

اتمنى لك التوفيق

فائق تحياتي
أخى الكريم
كل الشكر لك
أرجو منك ترشيح شركه دون أدنى مسؤوليه أتجاهك
أنا ولله الحمد أجيد التداول ولكنى أجهل جودة الشركات
فأرجو منك ترشيح شركه جيدة

التوقيع

سبحان الله وبحمده
سبحان الله العظيم
أستعينوا بالصبر والصلاة
[عذراً, فقط الأعضاء يمكنهم مشاهدة الروابط ]
mohyeldeen غير متواجد حالياً  
رد مع اقتباس


إضافة رد

الكلمات الدلالية (Tags)
وساطة ، مالية ، نوع

أدوات الموضوع


جديد مواضيع منتدى تداول العملات العام

المواضيع المتشابهه
الموضوع كاتب الموضوع المنتدى مشاركات آخر مشاركة
جميع شركات الوساطة المالية فى مصر مُرتبة طبقاً لقيمة التداول محمد علي نوارج منتدى البورصة المصرية 5 04 - 02 - 2012 12:30 PM
أنواع شركات الوساطة المالية Brokers The Winner منتدى برامج التداول و الشارتات و الشركات 21 07 - 09 - 2010 10:04 PM
شركات الوساطة المالية تحدُّ من عمليات التدوير والمضاربات العشوائية مساهم منتدى الاسهم السعودية 0 28 - 04 - 2010 05:10 AM


05:14 PM