تجارات السلع: واجهت عقود النفط الخام عمليّات جني المكاسب في أعقاب ارتفاعها الحادّ، في الوق

تجارات السلع: واجهت عقود النفط الخام عمليّات جني المكاسب في أعقاب ارتفاعها الحادّ، في الوقت الذي غرقت عقود الذهب بأكبر قدر منذ شهر يوليو

تجارات السلع – أسواق الطاقة
واجهت عقود النفط الخام عمليّات جني المكاسب في أعقاب ارتفاعها الحادّ
النفط الخام 81.63$ 0.04$ 0.05%
التعليقات:واجهت عقود النفط الخام أخيرًا موجة واسعة من عمليات جني الأرباح، إذ هوت السلعة بمقدار 1.56$، أو ما يوازي 1.87% يوم الخميس. كما شهدت أسواق الأسهم الأميركيّة تراجعًا، ولكن بنسبة 0.16% فقط، على الرغم من انخفاضها بأكثر من 0.5% عند قاع تجارات الدورة. وعلى الصعيد الاقتصادي، تقتصر البيانات الجديرة بالذكر على أرقام طلبات الإعانة الرئيسيّة الأسبوعيّة التي هوت الى 445 ألف خلال الأسبوع الفائت من 455 ألف. وقد كانت إعانات البطالة تتّبع اتجاهًا هبوطيًّا في الآونة الأخيرة، إلا أن الأسواق ستتطلّع الآن الى بيانات الوظائف المتوافرة خارج القطاع الزراعي المرتقبة يوم الجمعة لتحديد وجهة نظر حاسمة حول صحّة سوق العمل في الولايات المتّحدة. يتوقّع أن تهبط الوظائف بمقدار 5 آلاف، إذ لا تزال أعداد العاملين في الإحصاءات غير مدرجة في التقرير. مع ذلك، يقدّر أن ترتفع وظائف القطاع الخاص بمقدار 75 ألف. وفي غضون ذلك، يرجّح ارتفاع معدل البطالة الى 9.7% من 9.6% في الشهر السابق.
الآفاق الفنّية: تظهر الأسعار تشكيل نمط الابتلاع البيعي في رسم الشموع في أعقاب اختبارها المقاومة المتمركزة عند ذروة التأرجحات المسجّلة في أغسطس (82.97$)، دلالة على أن تحركات انخفاضيّة باتت تلوح في الأفق. وأي اختراق دون مستوى الدعم الرئيسي القائم عند 81.20$ - مستوى تصحيح فيبوناتشي 23.6% للتأرجح الصعودي الأخير – يستهدف مستويات 38.2% و50% القائمة عند 79.21$ و77.60$ تباعًا.

تجارات السلع – أسواق المعادن
غرقت عقود الذهب بأكبر قدر منذ شهر يوليو
الذهب - 1333.95$ // 0.40$ // 0.03%
التعليقات: هوت عقود الذهب وفق أكبر قدر لها منذ السابع والعشرين من يوليو، إذ خسرت 15.50$، أو ما يوازي 1.15%، خلال دورة يوم الخميس. أهي بداية التصحيح المحتوم؟ مرّة أخرى، "لا يمكننا معرفة ذلك"، هو الجواب الوحيد. لا تسمح طبيعة الارتفاع غير المنتظم بمعرفة ما إذا كانت الأسعار قد بلغت القمّة إلا بعد حدوث ذلك. من وجهة نظرنا الأساسيّة، يمكننا القول أن العقود تتداول ضمن فقاعة. والفقاعة، بتعريفها، لا تمتلك أي حدود عليا. ما لا ريب فيه أن الفقاعة ستنفجر. إلا أن هذا الأمر لا يمنع التجّار من تحقيق المكاسب عند ارتفاع الأسعار. بالنسبة الى أولئك الذين يرغبون بفتح مواقع جديدة، سواء أكانت مواقع شراء أو بيع، يمكنهم الشروع في ذلك، ولكن مع الحرص على وضع خطّة خروج (وأعني بذلك نقاط وقف الخسائر) في حال لم تتطابق تحرّكات الأسعار مع تقديراتهم.
بالنظر الى حيازات الصناديق الاستثماريّة ETF لعقود الذهب، فقد هوت دون 67 مليون للمرّة الاولى منذ السادس عشر من سبتمبر، حين كانت عقود الذهب تتداول عند 1275$. بتنا ندرك أن ارتفاع أسعار الذهب تجاوز تزايد حيازات الصناديق الاستثماريّة ETF. ويعزى هذا التباعد ربما الى تقدّم طلبات الاستثمار من قنوات التجزئة (السبائك التي تمّ شراؤها من قبل التجّار، إلخ) أو تزايد الطلب على المجوهرات ولكن لا توجد أي طريقة للتحقّق من ذلك خلال الأجل القريب.
لا تزال مواقع بيع الدولار الأميركي في أسواق الصرف المعيار الأمثل لتحديد الفرص المربحة لتداول عقود الذهب. وقد بلغت درجة الارتباط لعشرين يوم ما بين الذهب ومؤشر الدولار الأميركي -0.63، وهي علاقة معاكسة ملحوظة، كما أنّها الأقوى منذ أبريل من هذا العام. ويرتبط مؤشر الدولار الأميركي بدوره بعلاقة وثيقة مع زوج اليورو/دولار، مع وصول درجة ارتباط الاثنين في عشرين يومًا الى -0.92. ولذلك، تعتبر مواقع شراء اليورو/دولار معيارًا جيّدًا لتحديد مواقع شراء الذهب في هذه المرحلة.
الآفاق الفنّية: على غرار عقود النفط الخام، شكّلت أسعار الذهب نموذج ابتلاع بيعي في رسم الشموع في أعقاب اختبارها مستوى المقاومة القائم عند ذروة القناة الصعوديّة التي قيّدت تحرّكات الأسعار اعتبارًا من مطلع العام، دلالة على أن انعكاسًا هبوطيًّا بات يلوح في الأفق. ويستهدف أي اختراق لدعم خط الترند الصعودي الرئيسي – الآن عند 1326.10$ - خط الترند بعيد الأجل الذي نشأ عند قاع التأرجح المسجّل في يوليو (الآن عند 1291.53$).
الفضّة -// 22.57$ 0.06$ 0.27%
التعليقات: هوت عقود الفضّة بالتزامن مع نظيرها الأغلى ثمنًا يوم الخميس، مع خسارتها 0.67$، أو ما يوازي 2.89%. وقد ارتفع معدّل الذهب/الفضّة من جديد الى 59.1، مستأنفًا النمط الصعودي الذي يرافق هبوط مجموعة المعادن الثمينة، لينخفض من جديد عند ارتفاعها. ولذلك، تضطلع عقود الفضّة بدور يعزّز تجارات عقود الذهب. (يقيس معدّل الذهب/الفضّة الأداء النسبي للمعدنين الثمينين. ويشير ارتفاع المعدّل الى تفوّق المعدن الأصفر في أدائه، بينما يدلّ انخفاضه على تسجيل الفضّة أداءًا متميّزًا.)
الآفاق الفنّية: على غرار عقود النفط الخام والذهب، شهدت الفضّة تشكيل نموذج ابتلاع بيعي في رسم الشموع، دلالة على أن تكبّد الخسائر بات وشيكًا. يتمركز الدعم الرئيسي عند 22.39$، في الوقت الذي يتيح أي اختراق دون المستوى المذكور المجال أمام تقدّم الأسعار دون مستوى 22.00$ مستهدفة 21.71$.