التحليل الفنّي الأسبوعي لأسواق الفوركس 13 - 10

Jamie: بصورة عامّة – "أعتقد أن الأسعار باتت في صدد تشكيل نمط مثلّث واسع النطاق اعتبارًا من قاع تجارات العام 2009 المسجّل خلال شهر يناير. وتندرج التداعيات المترتّبة عن السيناريو المذكور ضمن خانة التحرّكات الصعوديّة خلال الأشهر المقبلة (ما قد يسمح بنشوء تصحيح هبوطي خلال الأسابيع المقبلة وصولا الى منطقة 1.5450 – 1.5500)، مع استهداف مثلث الموجة C مستوى 1.6500 قبل بروز انعكاس وانخفاض معدلات الصرف وفق مثلّث موجة d." أما خلال الأجل القريب، فنلاحظ تشكيل ما يشبه قمّة نموذج رأس وكتفين في الرسم البياني لساعة واحدة. نرجّح على مضد السيناريو الهبوطي مقابل القمّة المزدوجة ونتطلّع الى استهداف التحرّكات الانخفاضيّة مستوى 1.5670 وربما 1.5500/40.

Joel: في الواقع، نجم عن إقفال الزوج فوق مستوى 1.5845 تصحيح كامل سمح بتجاوز معدلات الصرف المقاومة التي بقيت صامدة لعدّة أيام والقائمة عند حواجز 1.6000. مع ذلك، تمامًا كما حذّرنا في تعليقاتنا السابقة، فإن أي تسارع صعودي فوق مستوى 1.6000 سيكون محدودًا في ظلّ تزايد فرص بروز انعكاس هبوطي. لقد بدأنا نلحظ تبلور السيناريو المذكور في أعقاب تشكيل نموذج المظلّة المقلوبة في رسم الشموع يوم الخميس. وأي اختراق وإقفال دون مستوى 1.5825 يوم الجمعة سيساعد في تأكيد الآفاق المذكورة منذرًا بمزيد من الخسائر في المستقبل.

Jamie: نتطلّع الى بروز انخفاض حادّ على مقربة من مستويات التداول الحاليّة قبل تسارع معدلات الصرف صعودًا الى داخل منطقة 1.0500-1.0600 مع حلول نهاية العام.

Joel: الآن وقد اخترقت الأسعار أخيرًا المستويات القياسيّة المحقّقة في وقت سابق عند 0.9850، باتت الدراسات اليوميّة على شفير تسجيل انعكاس اعتبارًا من منطقة مقاومة قويّة. وفي حين أن الاتجاه لا يزال صعوديًّا حادًّا في الوقت الراهن، إلا أننا نؤيد وجهة نظر تلاشي قوّته عند مستويات التداول الحاليّة، في الوقت الذي تنذر الدراسات الدوريّة بعيدة الأجل ببلوغ معدلات الصرف قمّة مزدوجة. أما خلال الأجل القريب، فيعدّ الانعكاس الحادّ الذي نشأ فوق مستوى 0.9900 يوم الخميس وإقفال معدلات الصرف في وقت لاحق على انخفاض ناهز 100 نقطة بمثابة أمر مشجّع بالنسبة الى الآفاق الهبوطيّة، ونتطلّع الى إقفال الزوج دون 0.9755 لتأكيد السيناريو المذكور وتسارع الانخفاضات.

Jamie: بات تسجيل زوج النيوزيلندي/دولار اختراقًا فوق مستوى 0.7640 بمثابة أمر محتوم في هذه المرحلة، إلا أن قراءات الاتجاه القصوى التابعة لسائر أزواج الدولار الأميركي، وإن كانت تندرج فقط ضمن إطار تحرّكات تصحيحيّة، تأتي في وقت متأخّر. ثمّة دلائل تبيّنأن نمط الرأس والكتفين لا يزال قائمًا. تظهر هذه الأنماط عادةً تناسبيّة. وعلى هذا النحو، من المرجّح أن يترتّب عن أي تراجع يستهدف مستوى 0.6805 تشكيل الكتف الثاني الأيمن (الجهة اليسرى تمتلك كتفين)، في الوقت الذي فشلت مؤشرات الزخم في اختراق ذروتها الأخيرة، ما أدّى الى نشوء تباعد طفيف مع الأسعار.

Joel: على الرغم من ارتفاعه الأخير فوق مستوى 0.7500، لا يزال التحيّز الكامن هبوطيًّا في هذه المرحلة، مع انحسار أي تسارع صعودي قد تحقّقه معدلات الصرف فوق مستوى 0.7500. نتطلّع الى بروز انعكاس حادّ مع امتداد تحرّكات الأسعار فوق جميع المتوسطات الحسابيّة البارزة، في الوقت الذي يساعد إقفال معدلات الصرف دون مستوى 0.7450 في تعزيز الآفاق الهبوطيّة وتسارع الانخفاضات. في نهاية المطاف، وحده ارتفاع الزوج فوق مستوى 0.7635 ينفي التحيّز السلبي ويوفر مبررات للتريّث.

Jamie: تبرز خمس موجات هبوطيّة اعتبارًا من الذروة التي بلغتها معدلات الصرف في أعقاب تدخّل بنك اليابان، ولذلك يواجه زوج الدولار/ين مخاطر انعكاس. على ضوء هذه الخلفيّة، من المرجّح أن يكون الانعكاس حادًا بطبيعته. ينبغي مراقبة عن كثب خط الدعم الهبوطي (الذي يصل قيع تجارات الزوج المسجّلة في مايو وأغسطس)، والقائم يوم الإثنين عند 81.69. بينما يمكننا الحصول على خطّ آخر من خلال الربط ما بين القيع المسجّلة في العشرين من مايو وقيع تجارات شهر أغسطس، عند 81.00 يوم الإثنين.

Joel: يؤكّد الاختراق الأخير دون مستوى 82.85 بلوغ معدلات الصرف قمّة متدنّية جديدة خلال الأجل المتوسّط عند 86.00، وبات المجال متاحًا الآن أمام تبلور التوسّع الانخفاضي التالي الذي يستهدف القيع التاريخيّة المسجّلة في العام 1995 عند 80.00. لا تزال دراسات الأجل المتوسّط تظهر أن فرص انخفاض الزوج في الوقت الراهن لا تزال وفيرة، وعلى الرغم من تأييدنا لوجهة نظر تحديد مواقع شراء الأجل البعيد عند المستويات الحاليّة، لا تزال الدراسات الفنيّة قريبة الأجل تبيّن مواصلة الدولار انخفاضه مقابل نظيره الياباني. أمّا في الوقت الراهن، ينبغي إقفال الأسعار فوق مستوى 83.05 على أقلّ تقدير للتخفيف من وطأة الضغوطات الانخفاضيّة الحاليّة.

Jamie: يتلقّى زوج الدولار/كندي دعمًا إضافيًّا عند مستوى التعادل وعند 0.9920. مع ذلك، لا تزال قيع النطاق صامدة على أساس الإقفال اليومي الى جانب بروز تحرّكات صعوديّة يوم أمس مقابل قاع تجارات الأسبوع. يضطلع مستوى 1.0380 بدور مقاومة.

Joel: بالنظر عن كثب الى الرسم البياني اليومي، يمكننا أن نلحظ انحسار تحرّكات الأسعار ضمن نطاق ضيّق بقي صامدًا لأسابيع عدّة، مع تلقّي حدوده الدنيا دعمًا جيدًّا عند 1.0100. وعلى هذا النحو، لا تزال الاستراتيجيّة المثلى تتجسّد في تداول النطاق استعدادًا لنشوء انعكاس حادّ وتسارع معدلات الصرف صعودًا مستهدفة ذروة النطاق القائمة عند 1.0700 خلال الأسابيع المقبلة. وفي نهاية المطاف، يعدّ إقفال الأسعار دون 1.0100 مدعاة للقلق وينفي الآفاق المذكورة. بينما يعزّز إقفال المعدلات يوم الخميس فوق 1.0100 والانعكاس الصعودي الذي قد نلحظ نشوءه خلال اليوم فرص السيناريو هذا.

Jamie: تجسّد الأعمدة الحمراء النماذج التي كان فيها مؤشر القوّة النسبيّة RSI دون مستوى ال25 (مؤشر القوّة النسبيّة لثلاثة عشر أسبوعًا). وفي جميع هذه النماذج، استمرّ تراجع معدلات الصرف لبضعة أسابيع قبل انعكاس اتجاه زوج الدولار/فرنك سويسري. وفي ثلاثة من أصل النماذج الأربعة الأخيرة، كانت هذه الانعكاسات حادّة. ينبغي رصد أي توسّع يستهدف مستوى 0.9460 نظرًا لكونه يوفر دعمًا محتملاً.

Joel: من المرجّح أن تكون الأسعار قد بلغت أخيرًا قاعًا رئيسيًّا بمحاذاة القيع التاريخيّة المسجّلة عند 1.2765، مع بدء تصحيح الدراسات الأسبوعيّة والشهريّة. وقد نجح الزوج أخيرًا في الإقفال فوق مقاومة خط الترند الهابط الرئيسي الذي نشأ اعتبارًا من شهر مايو، ما يعزّز آفاق تحوّل الاتجاه وانتعاش معدلات الصرف على نحو أوسع خلال الأسابيع المقبلة. تأتي المقاومة الرئيسيّة التالية عند 1.3680، بينما تتلقّى أي تحرّكات تصحيحيّة دعمًا جيّدًا داخل منطقة 1.3200.

Jamie: ينحسر تراجع زوج الاسترليني/ين اعتبارًا من الذروة المسجّلة في العام 2009 ضمن قناة محدّدة المعالم. وقد فشل الزوج في اختراق القاع المحقّق في شهر مايو، إذ حافظ مؤشر القوّة النسبية RSI على قاعه السابق. ولا يعتبر التراجع بدءًا من 16315 عشوائيًا، كما لا يعدّ تسارعًا صعوديًا اعتبارًا من 11880، لذلك قد يكون مثلّث او مسطّح في طور النشوء بدءًا من القاع المسجّل في يناير 2009. في الحالتين، يشكّل مستوى 15500 هدفًا محتملاً (يعزّز الإنعكاس الرئيسي الشهري الآفاق الصعودية). وفي وقت تتلقى المعدّلات الدعم وتشهد انعكاسًا عند تصحيح 61.8% ( تبقيه صامدًا مستويات دعم سابقة...دائرية)، من المحتمل أن يكون قاعًا ثانويًا في طور النشوء.

Joel: انحسر التسارع الصعودي الحادّ الذي سجّل مؤخّرًا فوق مستوى 130.00 قبيل 135.00، الذي يتزامن في الوقت عينه مع قمّة سحابة إيشيموكو اليومية. وتبيّن نظرة معمّقة على دراسات ايشيموكو أنّ الإتّجاه لا يزال هبوطي بإمتياز، في وقت تتطلّع الأسعار الى تشكيل قمّة متدنّية خلال الأجل المتوسّط قبيل نشوء توسّع انخفاضي جديد دون مستوى 130.00. وحده اختراق متواصل لمستوى 133.20 صعودًا (ذروة السحابة الحالية) قد يتيح المجال بنشوء تحوّل في الهيكلية. في الوقت الراهن، سنبقى على الحياد الى حين توافر فرص أوضح.

Daily FX