الرّافعة الماليّة والهامش والمخاطرة ببساطة - ج1 الرّافعة الماليّة

بسم الله الرحمن الرحيم

السّلام عليكم ورحمة الله وبركاته


هل شعرت يومًا بالحيرة عند الحديث عن الرافعة المالية والهامش والمخاطرة؟ يبدو أن الامر معقد قليلًا عندما يتم استخدام هذه المصطلحات بكثرة وفي اكثر من شئ.. حسنًا، سنقوم بتبسيط هذه المفاهيم خلال 3 مقالات نتناول فيها شرحهم باسلوب وأمثلة مبسّطة للغاية..

الرّافعة الماليّة

في حالة عدم امتلاكك لثمن المنزل كاملًا: عندما تقوم بشراء منزل، عليك ان تقوم بدفع ما يُسمّى ب "Down Payment" أو عربون وستقوم غالبًا باقتراض المبلغ المتبقي. في هذه الحالة، المبلغ المتبقي الذي ستقوم باقتراضه يُسمّى "الرافعة الماليّة".
لنعطي مثالًا بسيطًا، إذا كان سعر المنزل الذي تريد شرائه 100 دولار، وإذا كنت تمتلك فقط 10 دولارات.. عليك ان تقوم باقتراض 90 دولار لشراء المنزل.. اليس كذلك؟ إذًا الرافعة الماليّة على المنزل تساوي 90 دولار.

لقد ساهمت ب 10 دولارات من ال 100 دولار (ثمن المنزل).. يمكننا وضع هذه الأرقام في نسب ليصبح الامر ابسط في الاستيعاب: 10 دولارات من 100 دولار تساوي 10:100 والذي يشابه نسبة 1:10. الرّافعة الماليّة دائمًا ما يتم وضعها في نسب مثل النسبة السّابقة عند المتاجرة في العملات.

في المعاملة الاعتيادية التي تتم في سوق الفوركس، سنجد ان هناك الكثير من النسب التي توفرها شركات الوساطة، فمثلًا الرافعة 1:25 تعني ان مقابل كل دولار، أنت تقوم باقتراض 24 دولار. وعليه إذا كنت ترغب في فتح مركز يساوي 1000 دولار، برافعة ماليّة 1:25 هذا يعني أنك ستقوم بدفع 40 دولار (عربون) وستقوم باقتراض 960 دولار... هل تشعر أن الامر صعب؟ اطرح سؤالك لمزيدٍ من التوضيح..


الجزء القادم: الهامش

التوقيع

حلم المليون

يا استاذ شادي

في حال اشتغلت بدون رافعه بمبلغ 100.000$ هل هذا المبلغ سيتيح لي فتح عقد واحد فقط استاندر ويتم حجز كامل المبلغ وتصبح النقطه ب10$
و تغير السعر مثلا من 1.1400 الى 1.1401 .. هنا يكون الفرق بيب واحد ب10$
ام ان العمل بدون رافعه له حسابات اخرى ؟
ابحث عن العمل بدون رافعه لان سالت عن حكمها والاجابه ان لا يجوز ان تاخذ قرض من الشركه وتكون لها استفاده من عمليه المتاجره ( الاسبريد ) حتى وان كانت بدون فوائد

اقتباس:

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة Petra_b2

يا استاذ شادي

في حال اشتغلت بدون رافعه بمبلغ 100.000$ هل هذا المبلغ سيتيح لي فتح عقد واحد فقط استاندر ويتم حجز كامل المبلغ وتصبح النقطه ب10$
و تغير السعر مثلا من 1.1400 الى 1.1401 .. هنا يكون الفرق بيب واحد ب10$
ام ان العمل بدون رافعه له حسابات اخرى ؟
ابحث عن العمل بدون رافعه لان سالت عن حكمها والاجابه ان لا يجوز ان تاخذ قرض من الشركه وتكون لها استفاده من عمليه المتاجره ( الاسبريد ) حتى وان كانت بدون فوائد

اهلا وسهلا

خلينا نوضح العملية الحسابية ببساطة مرة أخرى

لنفرض ان سعر اليورو مقابل الدولار الامريكي هو 1.1400 دولار لكل يورو
إذا عند شرائك 100000 يورو ينبغي لك دفع ما قيمته 114000 دولار
وبالتالي عندما يتحرك السّعر من 1.1400 إلى 1.1401 (اي نقطة واحدة) سيكون قيمة المبلغ 114010 دولار اي ان النقطة تساوي 10 دولار كما تفضلت في تعليقك..

العمل بدون رافعة يحمل نفس المكسب او الخسارة والفرق فقط انك تستطيع توفير ثمن الكمية كاملة اما عند استخدام الرافعة فانك لا تستطيع توفير الكمية كاملة لذلك تستخدم الرافعة المالية.. اضيف أيضًا ان نسبة الخسارة أو الربح من راس المال في حالة استخدام الرافعة المالية تكون اكبر لانك تتعامل برأس مال اقل.. اما في حالة توفر الكمية كاملة ستكون الخسارة أو المكسب (ذاتها كما في حالة استخدام الرافعة المالية من حيث الكمية) ولكن بالنسبة لرأس المال سيكون المكسب أو الخسارة لا يذكر من اصل رأس المال... في رأيي المتاجرة مباشرةً افضل إذا توفر رأس المال، اما إذا كنت ترغب في شراء كميات كبيرة لا تستطيع توفيرها، سنجد ان الرافعة المالية تعطيك فرصة رائعة للمتاجرة باضعاف رأس مالك..

التوقيع

حلم المليون

شكرا أستاذ شادي على المعلومات
بالنسبة لمن لا يرغب بإستخدام الرافعة
كم يكون الهامش المحجوز لرافعة مالية 1:1
وهل يختلف الهامش المحجوز من شركة وأخرى أو من نوع الحساب
وأرجوا التوضيح بأمثلة إن أمكن من وقتك الثمين

التوقيع

"سبحانك اللهم وبحمدك أشهد أن لا إله إلا أنت أستغفرك وأتوب إليك"

اقتباس:

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة TQTQH_FX

شكرا أستاذ شادي على المعلومات
بالنسبة لمن لا يرغب بإستخدام الرافعة
كم يكون الهامش المحجوز لرافعة مالية 1:1
وهل يختلف الهامش المحجوز من شركة وأخرى أو من نوع الحساب
وأرجوا التوضيح بأمثلة إن أمكن من وقتك الثمين

اهلًا وسهلًا

استخدام الرافعة المالية 1:1 تعني عدم وجود رافعة من الاساس وبالتالي لا يوجد هامش محجوز (يعني بتتاجر بفلوسك كاملة) والمكسب او الخسارة من قيمة رأس المال مباشرةً وليس من الهامش المتاح..

الهامش المحجوز يتم تحديده على اساس الرافعة المالية، فمثلا:
رافعة مالية 1:100 تعني 1% من قيمة الصفقة
رافعة مالية 1:200 تعني 0.50% من قيمة الصفقة
رافعة مالية 1:400 تعني 0.25% من قيمة الصفقة
رافعة مالية 1:500 تعني 0.20% من قيمة الصفقة وهكذا..

يعني ايه قيمة الصفقة؟

يعني لو اليورو مقابل الدولار يساوي 1.3500 دولار
فاذًا عند شراء 1000 يورو عند سعر 1.3500 دولار سيكون عليك دفع ما قيمته 1350 دولار امريكي (قيمة الصفقة) وبالتالي عند استخدام رافعة مالية 1:100 هذا يعني انه سيتم حجز الصفقة ب 1% من قيمتها بمعنى 1000 × 1.3500 × 1 ÷ 100 = 13.5 دولار وليس عليك دفع قيمة الصفقة بشكل كامل بل جزء منها وهذا هو النظام الهامشي ببساطة..

بعض الشركات تثبت الهامش المحجوز ولا تربطه بالرافعة برقم دقيق بل بشكل تقريبي وأيضًا بعض الشركات تسمح لك بخسارة الهامش المحجوز أو جزء منه بعد نفاذ الهامش المتاح عندما يكون هناك خسارة عائمة..

تحياتي

التوقيع

حلم المليون